Анализ финансовых рынков и торговля финансовыми активами - Федоров А.В.

Название: Анализ финансовых рынков и торговля финансовыми активами.
Автор: Федоров А.В.
2007.
Пособие по курсу «Анализ финансовых рынков и торговля финансовыми активами» — это не красивый сувенир на память, не выжимка из учебников по валютному дилингу и уж точно не подставка под кофе. Предназначение нашей книги гораздо шире. Это ваш путеводитель по миру валютного дилинга — науки или, если угодно, искусства делать деньги из денег.
Вторая функция пособия — создание для вас и вашего преподавателя более комфортных рабочих условий, что поможет в достижении главной цели — научиться принимать грамотные решения.
Как и все книги из цикла «Академия биржевой торговли», это пособие предназначено для студентов Международной Академии Биржевой Торговли «Форекс Клуб», а также для всех желающих освоить профессию трейдера самостоятельно.
Пособие, которое вы держите в руках, — это не красивый сувенир на память о курсах валютного дилинга, не просто выжимка из учебников и не подставка под кофе... Его предназначение гораздо шире.
В первую очередь, это ваш путеводитель по миру валютного дилинга — науки или, если угодно, искусства делать деньги из денег.
Не приложив усилий, мало кто достигал цели. И вряд ли найдется человек, который поспорит с тем, что ради достижения своих целей нужно быть упорным и дисциплинированным. Но можно быть усердным, стремиться вперед и, ...запутавшись в многочисленных тонкостях, увязнув в многотомных трудах, попросту сойти с дистанции. Одна из наших задач состоит в том, чтобы помочь новичку, только-только начавшему постигать премудрости валютного дилинга, не сойти с дистанции в самом начале большого пути, удержаться на волне и проникнуть в сознание рынка, сделать его своим партнером.
СОДЕРЖАНИЕ
О ПОСОБИИ И ПРАВИЛАХ РАБОТЫ С НИМ 8
1. ИГРАТЬ НА БИРЖЕ ПРОСТО?!
Международный валютный рынок FOREX и валютные операции 11
1.1. Преамбула 1 11
1.2. FOREX 13
FOREX: определение 13
Основные участники рынка 14
Классификация участников рынка по критерию влияния на цену 14
Классификация по целям работы на рынке 14
Кредитное плечо 15
Арбитраж 16
Валюты, курсы, котировки 16
1.3. Позиции, сделки, ордера 17
Валютная позиция 17
Цены покупки и продажи — BID и ASK 19
Пункт 19
Усиление и ослабление валют данной валютной пары 19
Способы открытия и закрытия позиций 20
Типы ордеров по отношению к итогам сделки 22
Технологические типы ордеров 23
Расчет результата сделок 24
Учет спрэда при выставлении ордеров 26
Операции с открытой позицией 27
1.4. Пример совершения сделки и установки ордеров 29
1.5. Вопросы для самопроверки 32
1.6. «Истина или Ложь?» 33
1.7. Расчетные задания 34
1.8. Тестовые задания 35
1.9. Вместо заключения… 42
Регламент котирования и исполнения ордеров в FOREX CLUB 42
2. КАК УВИДЕТЬ ДЕНЬГИ НА ЭКРАНЕ МОНИТОРА.
Технический анализ, формы представления данных о ценах, графические фигуры 49
2.1. Преамбула 2… 49
2.2. Технический анализ — определение и постулаты 50
2.3. ТА: методы прогнозирования 50
Графические методы ТА 50
Математические методы ТА 51
2.4. Формы представления данных о ценах 51
2.5. Тренды, линии, уровни 55
Определения 55
Свойства уровней, линий и трендов 59
2.6. Разрывы 59
2.7. Перелом 61
2.8. Разворотные фигуры (фигуры перелома) 61
Принципы формирования разворотных фигур 61
разворотные фигуры: 63
Фигура «голова и плечи» (head and shoulders, H&S) 63
Кратные вершины и основания 66
Неудавшийся размах 66
Закругленные вершины и основания 67
Расширяющаяся формация 67
Алмазная формация 67
Восходящие и нисходящие треугольники 67
Расширяющийся треугольник 69
Клин 69
Веерный принцип 70
2.9. Фигуры продолжения тенденции 71
Фигуры продолжения тенденции: 71
Симметричный треугольник 71
Восходящий треугольник 72
Нисходящий треугольник 72
Расширяющийся треугольник 72
Вымпел 72
Флаг 72
Клин 74
Прямоугольник 74
Отмеренный ход 74
2.10. Волновая теория Эллиотта 76
2.11. Пропорции Фибоначчи в анализе рыночных графиков 80
2.12. Пример применения графического анализа. Пара USD/CHF, часовые свечи 82
2.13. Вопросы для самопроверки 92
2.14.«Истина или Ложь?» 93
2.15. Расчетные задания 94
2.16. Тестовые задания 96
3. КОМУ СВЕТЯТ ЯПОНСКИЕ СВЕЧИ?
Трендовые индикаторы и осцилляторы, японские свечи, крестики-нолики 106
3.1. Преамбула 3… 106
3.2. Трендовые индикаторы 107
Определение 107
Скользящие средние 107
Другие трендовые индикаторы 110
3.3. Осцилляторы 119
Сигналы, подаваемые осцилляторами: 119
Виды осцилляторов 119
3.4. Подходы к определению параметров индикатора 124
3.5. Подходы в анализе японских свечей 124
3.6. Крестики-нолики 125
3.7. Пример построения методики прогнозирования при работе в тренде и канале 125
Вступление 125
Алгоритм 126
Диапазон между средними для восходящей тенденции 127
Проблема 128
Сопровождение позиций 129
3.8. Вопросы для самопроверки 131
3.9. «Истина или Ложь?» 132
3.10. Расчетные задания 133
3.11. Тестовые задания 136
4. ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ РЫНКОВ
Влияние политических и экономических событий, а также изменения экономических показателей на цены валютного рынка 142
4.1. Преамбула 4… 142
4.2. Работа с фундаментальными данными 143
4.3. Факторы, влияющие на курсы валют 143
4.4. Примеры влияния новостей 144
Война в Персидском заливе 144
Путч 1991 г., Россия 145
Косово 145
Отставка Примакова и Рубина, 1999 г 147
Клинтон и Моника Левински 147
Террористический акт в США, 11 сентября 2001 г 148
Самоубийство Дэвида Келли, Великобритания 148
4.5. Государственные органы, влияющие на валютные курсы 149
4.6. Экономические факторы воздействия на валютные курсы 150
4.7. Центральные банки и процентные ставки 151
Процентные ставки как инструмент влияния центрального банка на валютные курсы 151
Использование информации об изменении ставок 154
Перечень основных ставок по странам 155
(ставки, являющиеся основными для определения направления движения цен, выделены в таблице жирным шрифтом) 155
Примеры 155
Процентный дифференциал 158
4.8. Центральный банк и интервенции как средство влияния на валютный рынок 159
Интервенция 159
Примеры интервенций Банка Японии 159
4.9. Влияние рынка ценных бумаг на курсы валют 161
Государственные ценные бумаги 161
4.10.Срочный рынок 162
4.11.Экономические циклы 164
4.12. Паритет покупательской способности 165
4.13.Инфляция 165
4.14. Основные экономические показатели 166
Перечень экономических показателей 166
4.15.Индикаторы денежной статистики 170
M0, M1, M2, M3 170
4.16. Фондовые индексы 171
Индекс Доу–Джонса (DJI) 171
Индекс S&P (Стандарт энд Пурз) 172
NASDAQ — индекс внебиржевого оборота 173
Индекс Нью-Йоркской фондовой биржи NYSE Index 173
Индекс Американской фондовой биржи AMEX 174
Пример значений фондовых индексов 175
4.17. Вопросы для самопроверки 175
4.18. «Истина или Ложь?» 176
4.19. Расчетные задания 176
4.20. Тестовые задания 179
5. ТОРГОВАЯ СИСТЕМА ТРЕЙДЕРА: ФАКТОР УСПЕХА 186
5.1. Преамбула 5… 186
5.2. Торговая система 187
5.3. Правила построения торговой системы 188
5.4. Показатели эффективности торговой системы 189
5.5. Подход к определению суммы сделки (лота) и уровня стоп-ордера 190
5.6. Основные функции и особенности RUMUS 192
5.7. Пример торговой системы для работы в коридоре 192
Принцип работы данной ТС 192
Открытие позиции 193
Выставление стоп-ордера после открытия позиции 195
Закрытие позиции 195
Отслеживание позиции 196
О времени работы 197
Пример: пара GBP/USD 197
5.8. Вопросы для самопроверки 202
5.9. «Истина или Ложь?» 202
5.10. Тестовые задания 203
6. ВМЕСТО ЗАКЛЮЧЕНИЯ: FOREX В ЦИФРАХ 206
7. ОТВЕТЫ НА ВОПРОСЫ ПОСОБИЯ 209
7.1. Играть на бирже просто?! (разделы 1.5—1.8) 209
К разделу 1.5. Вопросы для самопроверки 209
К разделу 1.6. «Истина или Ложь?» 213
К разделу 1.7. Расчетные задания 213
К разделу 1.8. Тестовые задания 214
7.2. Как увидеть деньги на экране монитора (разделы 2.13–2.16) 216
К разделу 2.13. Вопросы для самопроверки 216
К разделу 2.14. «Истина или Ложь?» 217
К разделу 2.15. Расчетные задания 217
К разделу 2.16. Тестовые задания 218
7.3. Кому светят японские свечи? (разделы 3.8–3.11) 219
К разделу 3.8. Вопросы для самопроверки 219
К разделу 3.9. «Истина или Ложь?» 221
К разделу 3.10. Расчетные задания 221
К разделу 3.11. Тестовые задания 222
7.4. Фундаментальный анализ финансовых рынков (разделы 4.17–4.20) 223
К разделу 4.17. Вопросы для самопроверки 223
К разделу 4.18. «Истина или Ложь?» 224
К разделу 4.19. Расчетные задания 224
К разделу 4.20. Тестовые задания 225
7.5. Торговая система трейдера: фактор успеха (разделы 5.8–5.10) 227
К разделу 5.8. Вопросы для самопроверки 227
К разделу 5.9. «Истина или Ложь?» 228
К разделу 5.10. Тестовые задания 228
Международная Академия Биржевой Торговли «ФОРЕКС КЛУБ» 229
Полный список филиалов и офисов «ФОРЕКС КЛУБА» 232